• Sous le symbole BICB
• La plus importante émission d’actions par un établissement bancaire sur le Marché régional
• Le deuxième plus important IPO depuis la création de la BRVM
La Banque internationale pour l’industrie et le commerce du Bénin (BIIC) a été créée en 2020, suite à la fusion de la Banque internationale du Bénin (BIBE) et de la Banque africaine pour l’industrie et le commerce (BAIC). Elle s’est imposée rapidement comme un acteur majeur du secteur bancaire béninois. Sa performance financière témoigne de sa solidité, avec un résultat net en hausse annuelle moyenne de 117 %, passant de 5,7 milliards FCFA en 2021 à 10,7 milliards en 2022, pour atteindre 27,2 milliards FCFA en 2023.
En décembre 2024, l’État du Bénin annonçait le lancement d’une Offre publique de vente (OPV) visant à céder entre 30,4 % et 40 % du capital qu’il détient dans la Banque internationale pour l’industrie et le commerce (BIIC), soit un volume compris entre 17 558 979 et 23 103 920 actions. Fixé à 5 250 FCFA par action, le prix de cession permettra de mobiliser entre 92,2 et 121,3 milliards FCFA. Cette initiative avait pour objectif de promouvoir la transparence dans les opérations financières, de stimuler le marché boursier régional et d’impliquer davantage le secteur privé dans l’actionnariat de la BIIC. Elle constitue également un moyen de mobiliser des ressources financières sans recourir à l’endettement, afin de soutenir les projets structurants au bénéfice de l’économie nationale et du bien-être des populations.
Pour garantir le succès de cette opération, l’État du Bénin a sollicité EDC Investment Corporation (EIC), la Société de gestion et d’intermédiation du Groupe Ecobank, en qualité d’Arrangeur et chef de file du syndicat de placement. La période de souscription était prévue du 13 janvier 2025 au 28 février 2025, avec une possibilité de clôture anticipée en cas de forte demande.
Le lundi 28 avril 2025, la Bourse régionale des valeurs mobilières (BRVM) a officiellement admis à sa cote, sur le marché des actions, la Banque internationale pour l’industrie et le commerce du Bénin (BIIC), sous le symbole BICB, au cours d’une cérémonie solennelle tenue à Cotonou, au Bénin.
Quatre mois seulement après l’introduction de la Loterie nationale du Bénin (LNB), la BIIC devient la troisième société béninoise à se faire coter à la BRVM, renforçant ainsi la représentation du Bénin sur ce marché commun aux pays de l’UEMOA. Elle est désormais la 48ᵉ société cotée à la BRVM, contribuant à porter la capitalisation totale du marché à un niveau record de plus de 11 000 milliards FCFA. Par ailleurs, la BIIC est la 15ᵉ banque à intégrer la BRVM et la 8ᵉ banque admise au cours des dix dernières années, sur un total de douze nouvelles admissions.
L’introduction de la BIIC revêt un caractère particulier. Elle constitue la plus importante émission d’actions par un établissement bancaire sur le Marché financier régional, avec un montant levé de 100,45 milliards FCFA, dépassant largement les levées records précédentes, telles que celle d’ORAGROUP (56,92 milliards FCFA en 2019) et d’Ecobank Côte d’Ivoire (45 milliards FCFA en 2017). Elle représente également le deuxième plus important IPO (Initial Public Offering) depuis la création de la BRVM, après celui d’Orange Côte d’Ivoire (140,98 milliards FCFA en 2022). La première cotation de la BIIC s’inscrit dans un processus de privatisation réussi, avec une capitalisation boursière de 323,45 milliards FCFA à l’introduction.
La BRVM se félicite de cette nouvelle avancée, qui confirme le dynamisme du Marché financier régional et témoigne de l’attractivité croissante des entreprises de l’UEMOA pour les investisseurs. Plusieurs investisseurs particuliers ont contribué au succès de l’opération avec plus d’une dizaine de milliers de lignes de souscription, représentant environ 25% du montant levé, soit plus de 25 milliards FCFA.
Martin SAMA
